Les hypothèques à taux fixe sur dix ans coûtent actuellement en moyenne 1,56 pour cent. Elles se situent donc à un niveau à peine plus élevé que le plus faible niveau annuel de 1,52 pour cent qui avait été atteint il y a deux semaines (voir le tableau de l’aperçu des taux hypothécaires). De même, les hypothèques à taux fixe sur cinq ans, qui affichent un taux de 1,38 pour cent, se situent à peine au-dessus de leur plus bas niveau annuel, tandis que les hypothèques à taux fixe sur deux ans, qui atteignent 1,30 pour cent, évoluent à leur plus bas niveau de cette année.
Les hypothèques Saron sont plus avantageuses que les hypothèques à taux fixe sur dix ans
Lors de l’annonce de sa première décision en matière de taux d’intérêt dans son rôle en tant que président de la Banque nationale suisse (BNS), Martin Schlegel a annoncé une importante baisse de 0,5 point de pourcentage. Par conséquent, les hypothèques Saron baissent elles aussi d’environ 0,5 point de pourcentage. Selon l'indice hypothécaire de moneyland.ch, le taux d'intérêt moyen des hypothèques Saron se situe actuellement à 1,49 pour cent. «En moyenne, les hypothèques Saron sont donc à nouveau un peu plus avantageuses que les hypothèques fixes sur dix ans», observe Felix Oeschger, expert chez moneyland.ch.
Perspectives
Du point de vue de l’inflation, rien ne s'oppose à un nouvel assouplissement de la politique monétaire de la BNS au cours du premier semestre 2025. En novembre 2024, le taux d'inflation s'élevait à 0,7 pour cent en glissement annuel et se situait confortablement dans la marge de fluctuation de 0 à 2 pour cent fixée par la BNS.
De nombreux économistes estiment que la BNS abaissera son taux directeur à 0 pour cent d'ici la mi-2025. Toutefois, même si ce scénario se vérifie, le potentiel de baisse pour les hypothèques à taux fixe est limité. «Cette attente est probablement déjà largement prise en compte dans les taux d'intérêt des hypothèques fixes», explique Felix Oeschger. Depuis juin 2023, les taux des hypothèques à taux fixe sur dix ans ont presque diminué de moitié, alors que les hypothèques à taux fixe sur deux et cinq ans sont même aujourd'hui moins de deux fois moins chères qu'en juin 2023 (voir le graphique de l'indice des taux hypothécaires).
Si la BNS devait toutefois abaisser à nouveau son taux directeur de manière significative dans la zone négative, les hypothèques fixes devraient à nouveau devenir nettement plus avantageuses. «Ce scénario semble possible du point de vue actuel, mais il n’est pas très probable», estime Felix Oeschger. La réalisation de ce scénario dépendra notamment de facteurs internationaux. Si l'euro et le dollar s'affaiblissent trop, la Banque nationale pourrait tenter de réduire l'attractivité du franc en baissant encore les taux d'intérêt.
Indice hypothécaire de moneyland.ch
L'indice hypothécaire de moneyland.ch se base sur les taux d'intérêt indicatifs publiés en ligne, qui sont relevés par moneyland.ch deux fois par jour de manière automatisée. Pour les hypothèques à taux fixe sur dix ans, l’indice correspond à la valeur moyenne quotidienne des taux d’intérêt relevés auprès de plus de 30 banques et assurances. De plus, les taux indicatifs pour les hypothèques fixes avec d’autres durées, les hypothèques variables, les crédits de construction et les hypothèques Saron sont aussi indexés. Outre les taux indicatifs par prestataire et par hypothèque, différents paramètres tels que la médiane, la moyenne arithmétique, le mode, le minimum et le maximum sont relevés chaque jour pour différents groupes de produits tels que les hypothèques en ligne, les hypothèques de banques et les hypothèques d’assurances.
Informations supplémentaires:
Taux d'intérêt actuels des hypothèques (comparatif)
Tableau: Aperçu des taux d'intérêt hypothécaires (allemand, PDF)
Graphique: Indice des taux hypothécaires (allemand, PDF)
